Leitfaden bAV: Zukunft der Direktzusage

Die Direktzusage ist gemessen an den Deckungsmitteln der betrieblichen Altersversorgung (bAV) der mit Abstand bedeutendste Durchführungsweg. Die Situation ist ambivalent: Einerseits spielt dieser Durchführungsweg aus verschiedenen Gründen bei Neueinrichtungen kaum mehr eine Rolle – man könnte schlussfolgern, die Direktzusage kann in beratender oder vertrieblicher Hinsicht inzwischen grundsätzlich außen vor gelassen werden. Andererseits sind der Bestand an Direktzusagen und die hierin liegenden Probleme der Unternehmen so immens und so komplex, dass Unternehmen händeringend nach Lösungen suchen.

Vor allem der bAV-Berater ist bei bestehenden Direktzusagen enorm gefordert

Ziel dieses Leitfadens ist es, einen Ausblick für den künftigen Umgang mit Direktzusagen zu geben. Dabei wird eingangs der Durchführungsweg Direktzusage dargestellt und seine Entwicklung skizziert. Schließlich ist die Direktzusage der Ausgangspunkt der ganzen Auslagerungsdiskussion. Und wie so oft gilt auch hier: Man kann die Gegenwart nur verstehen, wenn man auch die Vergangenheit kennt. Der Leitfaden beschränkt sich allerdings bewusst nicht isoliert auf die Auslagerung von Direktzusagen. Er wurde weiter gefasst und um Alternativen zur Auslagerung, wie z.B. die Ausfinanzierung, ergänzt. Denn die Auslagerung im Sinne eines Wechsels des Durchführungsweges stellt nicht immer und zwingend die beste Lösung für ein Unternehmen dar.

Dieser Leitfaden richtet sich an Makler, Berater, Steuerberater und Entscheidungsträger in Firmen, die sich mit der Auslagerung oder der Neueinrichtung von Direktzusagen beschäftigen.

Aus dem Inhalt:

•Die Direktzusage: Vorteile und Fehler der Vergangenheit
•Begriffsbestimmung: Beseitigung des Bilanzausweises oder Beseitigung der Pensionsverpflichtung?
•Gründe für eine Auslagerung
•Auslagerung: Moderner Umgang mit Direktzusagen
•Ausfinanzierung als Alternative zum Wechsel des Durchführungsweges
•Beitragsorientierte Leistungszusagen und wertpapiergebundene Zusagen als Alternative
•Entscheidungshilfe
•Abschließende Hinweise